文：張末冬 見習記者 徐貝貝

來源：金融時報-中國(guó)金融新聞網      

       買技術，亦或“自力更生”，是商業銀行在金融科技領域要面(miàn)對(duì)的一個問題。

　　如何更好(hǎo)地搭建科技系統、開(kāi)發(fā)定制化産品、提高服務效率，随著(zhe)對(duì)技術的需求越來越高，商業銀行將(jiāng)在怎樣(yàng)的框架下“向(xiàng)前走”，成(chéng)了戰略性選擇。基于此，一些銀行選擇開(kāi)設金融科技子公司，突破體制機制限制，一方面(miàn)對(duì)母行進(jìn)行内部支撐，逐步成(chéng)熟後(hòu)，亦有對(duì)外輸出。循序漸進(jìn)，水到渠成(chéng)。

　　近日，商業銀行金融科技子公司布局再落一子。6月13日，中國(guó)銀行金融科技子公司——中銀金融科技有限公司正式營業。這(zhè)是繼2015年11月份興業數字金融服務（上海）股份有限公司開(kāi)設以來的第9家銀行系金融科技子公司。

　　銀行系金融科技子公司擴大範圍

　　據統計，國(guó)有六大行在2018年年報中共提及“金融科技”131次。而從年報數據來看，商業銀行對(duì)金融科技也展現出“高投入，高增長(cháng)”的趨勢。如何更好(hǎo)地擁抱金融科技，商業銀行正在從金融科技子公司的建設中尋找答案。

　　在專家看來，設立金融科技子公司是銀行在面(miàn)臨内部轉型壓力和外部競争沖擊時所做出的主動進(jìn)擊。伴随經(jīng)濟下行壓力加大、強監管态勢明顯，商業銀行在信貸、支付、理财等傳統利潤增長(cháng)領域的競争愈加激烈，不少銀行出現淨利潤增速放緩、淨利差收窄。在這(zhè)一背景下，銀行通過(guò)子公司渠道(dào)擁抱金融科技是實現數字化轉型的一個選擇——這(zhè)能(néng)夠在一定程度上脫離母行體制機制的限制，更好(hǎo)探索新的業務模式，提高風控能(néng)力，并建立效率更高、流程更優化的銷售、風控、交易及運營系統。

　　另外，不少中小型金融機構受技術、資金等因素限制，僅靠自身無法實現科技轉型，但又亟需金融科技元素提質增效。“自己人更懂自己人”——選擇銀行系金融科技子公司合作也是不少中小型金融機構的訴求。

　　蘇甯金融研究院互聯網金融中心主任薛洪言對(duì)《金融時報》記者表示，從銀行自身看，一方面(miàn)，設立金融科技子公司，更多地是向(xiàng)市場釋放出積極參與金融科技轉型的信号。另一方面(miàn)，銀行也把科技子公司視作轉型提速契機，希望借助法人公司在人、财、事(shì)權上的相對(duì)獨立，擺脫母行内部各種(zhǒng)包袱束縛，在科技轉型層面(miàn)實現突破。

　　不過(guò)，早在銀行系金融科技子公司成(chéng)立之前，不少互聯網巨頭就已瞄準金融科技領域。去年10月份，畢馬威和H2 Ventures發(fā)布的《全球金融科技100強》顯示，在排名前十的金融科技公司中，中國(guó)占據四席，分别是螞蟻金服、京東數科、度小滿金融以及陸金所。面(miàn)對(duì)未來新一輪的科技競争，傳統商業銀行設立金融科技子公司也可以稱作是主動防禦。

　　其實不僅設立金融科技子公司，商業銀行對(duì)金融科技的資金和人員投入也在加大。銀保監會(huì)數據顯示，去年銀行對(duì)科技總投入同比增長(cháng)13%，信息科技人員同比增長(cháng)了近10%，一些股份制銀行科技人員同比增長(cháng)超過(guò)20%，科技人員占比超過(guò)4%，增長(cháng)近一倍，一些互聯網民營銀行科技人員占比超過(guò)35%。

　　此外，不少沒(méi)有設立金融科技子公司的大型國(guó)有銀行和股份制商業銀行業紛紛開(kāi)啓“銀行+金融科技公司”的前進(jìn)模式，與互聯網金融科技公司達成(chéng)合作，實現強強聯合。

　　科技+業務+客戶 對(duì)外輸出各有千秋

　　從股權架構來看，除了興業數金以外，其他幾家銀行系金融科技子公司均爲銀行全資持有。其中，建信金科是由建設銀行體系内直屬的7家開(kāi)發(fā)中心和1家研發(fā)中心整體轉制而來。依托于母公司的業務、資金和技術優勢，目前各科技子公司的産品體系主要從金融機構運行的前、中、後(hòu)台三個層面(miàn)有效提供科技服務。例如，前台的智能(néng)認證、客戶識别等，中台的存、貸、彙業務系統和交付平台等，後(hòu)台安全、穩定的IT架構和技術平台等。

　　縱觀目前的銀行金融科技子公司業務發(fā)展及孵化過(guò)程，服務于集團公司的信息化建設和數字化戰略轉型是其主要任務。例如，光大科技主要聚焦于孵化光大銀行的新産品、新服務、新模式、新業态，助力集團“敏捷、科技、生态”戰略優化轉型，推進(jìn)集團及成(chéng)員企業的信息化建設。

　　在服務母行的基礎上，開(kāi)展外部科技輸出，爲金融同業機構、民營企業、小微企業提供技術外包服務，從而實現盈利并占據技術市場話語權，也成(chéng)爲技術成(chéng)熟的金融科技子公司的重要業務和盈利點。

　　作爲業内首家銀行金融科技公司，興業數金的對(duì)外輸出能(néng)力較爲突出。其産品體系可以總結爲“四朵雲”：針對(duì)中小型銀行的“銀行雲”；針對(duì)政企客戶和小微企業客戶的“普惠雲”；爲證券、基金等非銀金融機構提供的“非銀雲”；面(miàn)向(xiàng)興業銀行集團以及所有外部客戶提供的全方位雲計算資源和服務“數金雲”。根據興業數金官網數據，該公司是國(guó)内最大的商業銀行信息系統建設及托管服務提供商之一，累計有超過(guò)350家簽約銀行客戶；銀銀合作連接超過(guò)36000個櫃面(miàn)互通銀行網點。

　　在薛洪言看來，銀行金融科技子公司在外部科技輸出業務上各有側重，主要可分爲三類。一類主打科技輸出，做系統提供商。如招銀雲創，産品體系包括雲災備解決方案、大數據平台解決方案在内的金融基礎雲服務；包括互聯網投融資、營銷、支付在内的金融業務雲服務；專項咨詢與服務等。招銀雲創的雲技術實力主要得益于招行此前構建的混合雲架構、新建分布式交易平台。

　　一類是“科技+業務”兩(liǎng)條腿走路，以解決業務痛點爲突破口，輸出科技能(néng)力。如金融壹賬通依托零售、保險等業務優勢，開(kāi)發(fā)了移動銀行、智能(néng)營銷、智能(néng)風控、供應鏈金融、壹企銀、智能(néng)閃賠、ABS生态圈等産品。從其業務模式來看，金融壹賬通聚焦業務解決方案，而非底層系統架構。

　　還(hái)有一類主打企業和政府客戶。如工銀科技以金融科技爲手段，聚焦行業客戶、政務服務等金融場景建設，開(kāi)展技術創新、軟件研發(fā)和産品運營。

　　合作＞競争 銀行系與互聯網系可互補

　　事(shì)實上，設立金融科技子公司并不是銀行在數字化競技中的唯一選擇。在中國(guó)，有52%的商業銀行與金融科技公司合作，37%的商業銀行通過(guò)風險投資或私募股權的形式投資于金融科技公司。意願且能(néng)夠成(chéng)立金融科技子公司的現隻有9家銀行，顯然不是多數。

　　在注冊資本規模方面(miàn)，銀行金融科技子公司的注冊資本大都(dōu)超過(guò)了1億元。其中，建信金科和金融壹賬通注冊資本則超過(guò)了10億元。雖然監管對(duì)注冊資本規模并沒(méi)有硬性要求，但這(zhè)起(qǐ)碼說明并不是所有的銀行機構都(dōu)具備成(chéng)立金融科技子公司的資金和技術實力。尤其對(duì)于基礎欠缺的中小銀行而言，先與技術相對(duì)成(chéng)熟且實踐許久的金融科技公司合作無疑是最好(hǎo)選擇。

　　這(zhè)樣(yàng)的合作十分常見。比如，度小滿金融與農業銀行、中信銀行、光大銀行等6家傳統銀行開(kāi)展合作。螞蟻金服與光大銀行在雲繳費等金融科技方面(miàn)展開(kāi)合作；牽手中信銀行進(jìn)軍金融科技、普惠金融、綠色金融、新零售等領域。值得注意的是，商業銀行與互聯網金融科技公司的合作也存在需要突破的地方，主要表現爲銀行IT系統與互聯網金融科技公司系統兼容難，職責混雜、業務線上化導緻的金融風險加大等。

　　“金融科技本質上屬于金融與科技的融合，既需要技術的積累，也要有對(duì)金融業務的理解和實踐。”薛洪言認爲，在這(zhè)方面(miàn)，銀行系金融科技公司具有獨到的優勢。尤其随著(zhe)金融強監管和從業機構持牌化，農商行和城商行成(chéng)爲金融科技輸出的主要對(duì)象。銀行系金融科技公司基于在業務層面(miàn)的實踐優勢，相比金融科技巨頭，具有差異化的優勢。

　　但他也坦言，從産品線商業化程度上看，除少數幾家銀行外，多數銀行系金融科技子公司仍聚焦于服務母行，還(hái)不具備對(duì)外輸出的能(néng)力。當前中小銀行普遍面(miàn)臨經(jīng)營壓力，多希望把科技轉型與經(jīng)營提升結合起(qǐ)來，更加注重那些能(néng)同時輸出流量和用戶的金融科技服務商。相比之下，金融科技巨頭兼具科技優勢和流量優勢，更容易取得中小銀行的青睐。

　　對(duì)于競争與合作的關系，一位銀行系科技子公司相關負責人這(zhè)樣(yàng)向(xiàng)記者形容：當螞蟻金服這(zhè)類企業跟銀行合作的時候，子公司可能(néng)會(huì)承接很多合作項目中的開(kāi)發(fā)對(duì)接事(shì)務；當對(duì)外服務，如中小銀行、地方政府的雲業務，信息系統建設等時，二者可能(néng)是競争關系。從目前來看，市場很大，競争空間不是很大。

　　對(duì)于銀行系金融科技子公司是否會(huì)和網商銀行産生競争，網商銀行董事(shì)長(cháng)胡曉明近日在第二屆“錢江觀潮—小微金融行業峰會(huì)”期間接受《金融時報》記者提問時表示，商業銀行成(chéng)立金融科技子公司和網商銀行不是競争，而是互補。

　　“商業銀行成(chéng)立金融科技子公司是爲了借助人工智能(néng)、區塊鏈等技術，驅動銀行發(fā)展。很多銀行成(chéng)立金融科技子公司也用了阿裡(lǐ)雲和螞蟻金服的技術，我們也將(jiāng)這(zhè)些技術源源不斷地貢獻給南京銀行、江蘇銀行、杭州銀行等金融機構，幫助他們在移動互聯網時代爲客戶提供更好(hǎo)的服務。”胡曉明認爲，不論是小微企業還(hái)是大企業，未來銀行的信貸模式一定會(huì)以數據爲主。因此，銀行需要提供這(zhè)方面(miàn)的科技金融能(néng)力，我們也願意爲銀行成(chéng)立金融科技子公司貢獻技術力量。

　　架起(qǐ)金融與商業的中間橋梁

　　銀行金融科技子公司并非完美化身，體制機制、技術風險、人才短缺仍是面(miàn)臨的難題。

　　中國(guó)人民大學(xué)重陽金融研究院副院長(cháng)董希淼在接受《金融時報》記者采訪時表示，銀行金融科技公司發(fā)展至今不足4年，仍隸屬于傳統商業銀行體系，業務決策流程較多，權限審批繁瑣複雜。這(zhè)對(duì)于講求效率的金融科技業務來說十分不利。在組織架構和治理機制方面(miàn)，銀行金融科技公司需要更加市場化。确實，從現實情況來看，股份制商業銀行體制機制較國(guó)有銀行更爲靈活，在組建金融科技子公司方面(miàn)的積極性也明顯更高。

　　金融科技促使金融業務與技術緊密耦合，但同時也是一把雙刃劍，不合理應用可能(néng)帶來一系列風險，比如數據安全、用戶隐私安全、信息系統安全等。對(duì)于是否需要加強對(duì)銀行金融科技公司的監管，董希淼表示，可以“讓子彈先飛一會(huì)兒”，監管部門可以給予銀行金融科技公司更多自主權，促使金融與科技碰撞出更多火花。

　　針對(duì)金融科技的應用會(huì)加劇銀行業分化态勢這(zhè)一業内觀點，董希淼認爲，當前銀行業分化是現實存在的。金融科技是決定未來銀行業變革和發(fā)展的關鍵變量。從這(zhè)個角度而言，金融科技應用的多寡、質量的高低可能(néng)會(huì)影響一個銀行未來是發(fā)展還(hái)是被(bèi)淘汰。

　　值得注意的是，在上述子公司相關負責人看來，銀行金融科技子公司在招聘方面(miàn)沒(méi)有集團公司編制的限制，靈活了許多。但人才缺口數據卻表明，金融科技子公司的人才建設仍需努力。國(guó)際人力招聘公司Michael Page（中國(guó)）發(fā)布的《2018年中國(guó)金融科技就業報告》顯示，92%的受訪從業者認爲高素質人才是推動這(zhè)一行業持續成(chéng)功的關鍵因素。同時92%的受訪金融科技企業發(fā)現中國(guó)目前正面(miàn)臨嚴重的金融科技專業人才短缺。此前該機構發(fā)布的《2017中國(guó)薪資和就業報告》顯示，目前國(guó)内金融科技人才總缺口達150萬。

　　在金融科技這(zhè)條賽道(dào)上，未來可能(néng)會(huì)看到更多商業銀行的身影。但董希淼表示，成(chéng)立金融科技公司不是商業銀行的必選項。對(duì)于銀行機構而言，“買技術”和“自力更生”也不是兩(liǎng)項互斥的選擇。商業銀行在成(chéng)立金融科技公司的同時也在積極同外界尋求技術和業務合作。而領域内良性的競争與合作會(huì)成(chéng)爲推動金融科技發(fā)展的新常态。

　　以往金融領域的技術更叠是希望通過(guò)提升硬件技術來支撐原有業務流程高效運轉。而現在，金融科技要做的更多。不僅要支撐原有業務發(fā)展，還(hái)要借助科技工具探索新的業務模式，前瞻性地挖掘客戶需求、搭建場外應用場景，進(jìn)而獲取新的增長(cháng)動能(néng)。另外，開(kāi)放銀行或將(jiāng)成(chéng)爲銀行系金融科技子公司未來重要的探索方向(xiàng)。利用金融業務、客戶資源、技術手段的優勢，銀行系金融科技子公司有望成(chéng)爲金融機構和商業生态之間的中間橋梁，賦能(néng)整個金融行業甚至商業領域。