來源：蘇甯金融研究院

       2020年，對(duì)每個人都(dōu)是非常艱辛的一年，也是金融科技滄海桑田的一年——線上金融進(jìn)入強監管時代、金融科技監管框架雛形已現、銀行掀起(qǐ)分布式核心建設的浪潮、區塊鏈王者之相畢現、5G成(chéng)爲金融業門口的“野蠻人”。 

　　讓我們回首2020年，總結金融科技的高光和落寞，并由此展望金融科技的2021年。 

　　線上金融，強監管降臨 

　　2020年開(kāi)始，互聯網貸款、供應鏈金融助貸、網絡小貸、互聯網保險、理财子公司的理财代銷業務都(dōu)受到嚴格限制。 

　　2020年7月17日，中國(guó)銀保監會(huì)發(fā)布了《商業銀行互聯網貸款管理暫行辦法》,明确了商業銀行不得以任何形式爲無放貸業務資質的合作機構提供資金用于發(fā)放貸款，不得與無放貸業務資質的合作機構共同出資發(fā)放貸款。互聯網貸款授信審批、合同簽訂等核心風控環節，應當由商業銀行獨立有效開(kāi)展。商業銀行對(duì)于互聯網貸款借款人的身份核驗，不得全權委托合作機構辦理。 

　　2020年9月23日，中國(guó)人民銀行、工業和信息化部、司法部、商務部、國(guó)資委、市場監管總局、銀保監會(huì)、外彙局聯合發(fā)布《關于規範發(fā)展供應鏈金融支持供應鏈産業鏈穩定循環和優化升級的意見》，明确規定，不得無牌或超出牌照載明的業務範圍開(kāi)展金融業務；各類第三方供應鏈平台公司不得以供應鏈金融的名義變相開(kāi)展金融業務。未來無經(jīng)營許可的供應鏈助貸將(jiāng)會(huì)受到打擊。 

　　2020年11月2日，中國(guó)銀保監會(huì)、中國(guó)人民銀行共同發(fā)布了《網絡小額貸款業務管理暫行辦法（征求意見稿）》，叫(jiào)停了網絡小貸的跨區業務，要求和流量平台注冊地統一，明确了網絡小貸公司在聯合貸款中出資比例不得低于30%，明确了100萬的單戶貸款餘額上限，限制了控股跨區域網絡小貸公司的數量，提升了資本金的要求。 

　　2020年12月14日，銀保監會(huì)發(fā)布實施《互聯網保險業務監管辦法》，明确規定非保險機構不得開(kāi)展互聯網保險業務。互聯網保險業務包括：一是提供保險産品咨詢服務；二是比較保險産品、保費試算、報價比價；三是爲投保人設計投保方案；四是代辦投保手續；五是代收保費。與此形成(chéng)鮮明對(duì)比的是，2020年5月2日，銀保監會(huì)印發(fā)《關于推進(jìn)财産保險業務線上化發(fā)展的指導意見》，要求到2022年，車險、農險、意外險、短期健康險、家财險等業務領域線上化率達到80%以上。 

　　2020年12月24日，華東地區某銀保監局下發(fā)《關于進(jìn)一步規範轄内存款市場若幹問題的通知》。通知顯示，該局明确要求轄内各類型銀行機構不得通過(guò)第三方互聯網平台或與其他第三方中介合作的方式吸收存款，已經(jīng)開(kāi)展合作的，即日起(qǐ)下架相關存款産品，終止合作。第三方互聯網平台未來將(jiāng)不能(néng)做存款業務，銀行機構也要未雨綢缪，開(kāi)拓互聯網平台之外的存款渠道(dào)。 

　　2020年12月25日，銀保監會(huì)發(fā)布《商業銀行理财子公司理财産品銷售管理暫行辦法（征求意見稿）》，明确規定，未經(jīng)金融監管部門許可，任何非金融機構和個人不得直接和變相代理銷售理财産品。那麼(me)，那些未經(jīng)金融監管部門許可的互聯網平台、産業鏈平台，是不能(néng)對(duì)外銷售理财産品的。 

　　線上金融強監管的大環境下，監管鼓勵金融機構發(fā)展自有線上渠道(dào)，但是外部線上渠道(dào)將(jiāng)一片蕭條。持牌金融機構是該“斷、舍、離”，放棄隻提供資金、依賴互聯網渠道(dào)快速上量的打法了。撸起(qǐ)袖子，做笨功夫，自建特色場景，融入到産業鏈中去，“紮硬寨，打笨仗”，打造自有品牌金融産品，爲自己的金融消費者提供本土化、差異化、可以持續促進(jìn)粘性的場景服務，才是正途。未來也許會(huì)出現一種(zhǒng)趨勢，金融機構開(kāi)始發(fā)展非金融業務了，銀行的人開(kāi)始給農民賣菜了，保險的人開(kāi)始做健康科技了，支付的開(kāi)始做餐飲外賣了，未來金融機構招聘，可能(néng)不需要懂金融學(xué)的了，懂農業、物流、生物科技等的，可能(néng)更吃香。 

　　金融科技，監管框架初現 

　　2020年是金融科技監管措施密集出台的一年，金融科技發(fā)展指标、金融科技監管沙盒、國(guó)家金融科技認證中心、國(guó)家金融科技風險監測中心都(dōu)在這(zhè)一年内塵埃落定。未來，金融科技産品要通過(guò)認證，要通過(guò)監管沙盒充分測試，并在風險檢測中心的監測下，才能(néng)爲金融機構提供服務，可以說并不容易。 

　　2020年10月，中國(guó)人民銀行發(fā)布《金融科技發(fā)展指标》标準，該标準從戰略規劃、組織架構、金融科技資金和人才投入、線上智能(néng)服務情況、風控能(néng)力、專利、軟件著作權、金融科技應用和輸出等方面(miàn)對(duì)金融科技發(fā)展指标進(jìn)行了詳細闡述，對(duì)統計和量化考核金融機構的金融科技成(chéng)果意義深遠。 

　　2020年人民銀行共公布了9地64個金融科技監管沙盒項目。北京側重于AI和區塊鏈，深圳、雄安新區、蘇州重點是數字人民币的試點；重慶側重于風控技術對(duì)于小微金融科技和農村金融促進(jìn)；上海側重于基于區塊鏈和大數據的産業鏈金融風控技術促進(jìn)金融和産業鏈和數字政務的融合；杭州側重于大數據、區塊鏈和分布式賬本技術；廣州側重于跨境金融服務安全和小微金融風控，這(zhè)是因爲廣東外貿金融服務較多，制造業的小微也較多。 

　　這(zhè)9個地區基本上是一線城市，也是中國(guó)經(jīng)濟最爲發(fā)達和活躍的地方，在這(zhè)些地方做金融科技監管沙盒，有助于結合當地經(jīng)濟的産業鏈和社會(huì)生态，有助于做促進(jìn)金融更好(hǎo)地融合實體經(jīng)濟的良好(hǎo)實驗。另外，這(zhè)些地方都(dōu)有非常多的金融科技企業，可以爲金融科技監管沙盒提供更多的技術支撐和實驗樣(yàng)本。進(jìn)一步試點，一要考慮小微企業客戶的獲得感，感知強不強作爲評價依據之一，不能(néng)隻是金融機構和金融科技企業試點，要了解客戶對(duì)于試點的感覺；二要促進(jìn)金融和場景、産業鏈的融合，這(zhè)一直是金融行業的大問題，監管可以鼓勵金融機構通過(guò)物聯網、生物識别和AI等金融科技加深和産業鏈的融合，并促進(jìn)融合的深度和廣度，促進(jìn)金融真正的覆蓋産業鏈金融的全鏈條。 

　　2020年10月13日，重慶國(guó)家金融科技認證中心有限責任公司在重慶成(chéng)立，該中心將(jiāng)依托國(guó)家統一推行的金融科技産品認證體系，打造金融科技認證核心競争力，建設一流的權威專業化認證機構，成(chéng)爲我國(guó)金融科技多元共治體系的中堅力量。 

　　2020年10月23日，在2020金融街(000402,股吧)論壇年會(huì)政策發(fā)布專場活動上，中國(guó)人民銀行金融研究所副所長(cháng)莫萬貴表示，央行將(jiāng)在京設立國(guó)家金融科技風險監控中心，未來金融科技風險將(jiāng)納入全國(guó)的統一監控。 

　　從上面(miàn)這(zhè)些信息來看，金融科技的監管框架未來將(jiāng)非常嚴密，和貸款的分類分級監控是一樣(yàng)的，都(dōu)要到微觀級别。 

　　金融雲，分布式核心建設浪潮 

　　中國(guó)銀保監會(huì)發(fā)布的《中國(guó)銀行(601988,股吧)業信息科技“十三五”發(fā)展規劃監管指導意見（征求意見稿）》（下簡稱《征求意見稿》），于2016年7月15日公開(kāi)征求意見。《征求意見稿》指出：積極開(kāi)展雲計算架構規劃，主動和穩步實施架構遷移。《征求意見稿》要求：到“十三五”末期，面(miàn)向(xiàng)互聯網場景的重要信息系統全部遷移至雲計算架構平台，其他系統遷移比例不低于60%。 

　　除了上面(miàn)的《征求意見稿》，2020年央行重新發(fā)布了3個金融雲相關的标準，給金融雲的建設提供了明确和具體的指引。2020年10月16日，中國(guó)人民銀行發(fā)布《雲計算技術金融應用規範技術架構》（JR/T0166-2020）、《雲計算技術金融應用規範安全技術要求》（JR/T0167-2020）、《雲計算技術金融應用規範容災》（JR/T 0168-2020）等三項金融行業标準，結合金融雲的運行機制與風險特性，從基本能(néng)力、網絡安全、數據保護、運行環境安全、業務連續性保障等方面(miàn)提出了有針對(duì)性的技術要求。 

　　2020年是十三五的最後(hòu)一年，金融機構建設金融雲系統的壓力倍增。各家銀行建設金融雲大多選擇分布式核心系統作爲切入點，但是具體思路各不相同： 

　　一些成(chéng)立時間較長(cháng)的銀行，不會(huì)一下子就將(jiāng)全行的業務都(dōu)轉移到分布式系統上來，而是從财富管理、信用卡業務和互聯網渠道(dào)等方面(miàn)爲切入點，建設分布式數據庫系統，這(zhè)樣(yàng)影響較小，可以逐步試點，逐步推廣。 

　　工商銀行(601398,股吧)對(duì)公（法人）理财系統2020年完成(chéng)了從大型主機到基于分布式數據庫的分布式架構的改造。 

　　光大銀行(601818,股吧)2020年自主研發(fā)POIN微服務系統，推廣容器雲平台，全行應用系統上雲率87.5%，光大銀行還(hái)基于 TiDB上線了面(miàn)向(xiàng)新一代财富管理平台的分布式數據庫系統。 

　　中信銀行(601998,股吧)和中興通訊(000063,股吧)聯合研發(fā)的分布式數據庫GoldenDB上線中信銀行信用卡新核心，支撐8000萬信用卡用戶，日均交易金額90億人民币，通過(guò)了4500 TPS的壓力測試。 

　　最近成(chéng)立的民營銀行，因爲曆史包袱小，可以一上來就高起(qǐ)點建設線上線下一體化的分布式核心系統，爲基于金融科技進(jìn)行線上存貸業務展業和線下線上融合會(huì)員發(fā)展提供強大支撐。 

　　江蘇第一家民營銀行-蘇甯銀行，定位于科技驅動的O2O銀行，曆時2年打造， 2020年上線了自主研發(fā)的行業首個線上線下一體化分布式核心系統“雲開(kāi)”。“雲開(kāi)”基于“蘇甯雲”的分布式架構，將(jiāng)銀行線上線下核心業務處理有效整合到一套系統中，解決了傳統銀行線上線下雙核心帶來的“用戶數據割裂”、“研發(fā)運維成(chéng)本高”、“不支持高并發(fā)交易”、“産品研發(fā)交付慢”等嚴重問題，系統已承載蘇甯銀行2500萬用戶和300萬賬戶的日常處理，每天交易筆數150萬。 

　　但金融機構真的需要分布式架構麼(me)？如果隻是傳統業務，其實傳統數據庫就已經(jīng)足夠。一些銀行平時的TPS不會(huì)達到幾千甚至上萬的規模。但是銀行做互聯網轉型總是要做一些事(shì)情，如果能(néng)順帶降低IT成(chéng)本，提升業務需求響應的敏捷度，優化系統架構，那就是有好(hǎo)處的。 

　　目前金融行業使用的還(hái)是較低技術層級的分布式數據庫、中間件、虛拟化等雲計算的能(néng)力，我們很多廠商更推崇的是集成(chéng)别人的解決方案和開(kāi)源代碼，掌握和貢獻核心原生技術的較少，缺乏在全球有影響力的雲計算核心技術。 

　　業界雲計算領先的企業在核心技術上有了較大的突破。由NASA和 Rackspace公司發(fā)起(qǐ)的雲計算開(kāi)源項目-OpenStack 2020年發(fā)布了第21版的平台（代号Ussuri），包括支持裸金融硬件配置的Ironic、支持容器化部署的Kolla、支持容器間IPV6通信的Kunyr、支持邊緣環境負載均衡的Octavia。2020年Red Hat公司發(fā)布了面(miàn)向(xiàng)K8S、取代Docker的新容器運行時技術CRI-O，在容器市場掀起(qǐ)了新的浪潮。IBM基于IBM Z服務器的高可用服務、Promontory合規技術、OpenShift容器平台，發(fā)布了IBM金融服務公有雲，Promontory在合規方面(miàn)支持反洗錢、制裁、反腐敗、隐私與數據保護、網絡與信息安全、消費者保護等服務，非常契合金融機構的需求。蘇甯金融科技也于最近發(fā)布了曆時十年打造的移動端開(kāi)發(fā)DevOps平台mPaaS，支持線上金融APP的快速搭建和生成(chéng)，包括一套客戶端原生框架和組件庫：3大研發(fā)框架、20多個基礎技術組件，30多個功能(néng)性組件；一個移動中台：提供研發(fā)、測試、發(fā)布、分析、運營全生命周期的支持；支持跨平台，可以實現開(kāi)發(fā)一次多端投放，并支持多渠道(dào)的精準營銷和運營。 

　　區塊鏈，王者之相畢現 

　　區塊鏈2020年技術進(jìn)展朝向(xiàng)保護隐私和提升效率方面(miàn)發(fā)展。比特币重點在以下三個方面(miàn)提升隐私保護和智能(néng)合約能(néng)力，即保護隐私的聚合簽名技術Schnorr簽名，提升比特币隐私性的智能(néng)合約解決方案Taproot，可擴展比特币智能(néng)合約靈活性和擴展性的默克爾抽象語法樹MAST。閃電網絡開(kāi)始出現多部份支付技術（multi-part payment），將(jiāng)發(fā)送的資金分割成(chéng)較小的金額，通過(guò)閃電節點到達接收者，這(zhè)已經(jīng)有了TCP/IP和分布式金融的雛形，但是閃電網絡也面(miàn)臨以太坊的DeFi體系WBTC的挑戰。以太坊2.0（Ethereum 2.0, ETH2）2020年12月1日上線，以太坊2.0有兩(liǎng)個重大升級，一是從PoW(Proofof Work，工作量證明)升級到PoS(Proof of Stake，權益證明)，通過(guò)驗證器和存入以太币來構建區塊，可節約電力；二是部署分片鏈（Shard Chains），可以大幅度提升以太坊的吞吐量到10萬TPS級别。Fabric 2.0實現了智能(néng)合約的去中心化管理，CouchDB增加了狀态數據庫緩存提升讀取效率，用Alpine Linux來打包Docker映像降低空間占用。 

　　區塊鏈應用方面(miàn)，迎來了幾個裡(lǐ)程碑： 

　　比特币單價突破3.2萬美元，比特币在加密貨币市值的占比突破70%，在全球法币市值排行榜中排名第20，達到4990億美元，以市值論已經(jīng)成(chéng)爲全球第一大“金融機構”，超過(guò)了4800億美元的VISA； 

　　中國(guó)央行的數字人民币已經(jīng)通過(guò)紅包和零售支付的方式在深圳和蘇州試點，支持離線錢包\線下二維碼支付、線下“碰一碰”支付和電商線上支付等多種(zhǒng)支付方式； 

　　單季度交易額達2470億美元的PayPal公司宣布支持比特币交易； 

　　新加坡最大的商業銀行星展銀行推出基于區塊鏈技術的數字交易平台，提供數字資産代币化（非上市公司的股票、債券和私募基金支持的數字代币）、數字貨币交易（比特币、以太坊、比特币現金、瑞波币和新加坡元、美元、港元、日元的互相兌換）和數字資産托管生态系統（數字資産加密密鑰）； 

　　在人民銀行南京分行統一部署和指導下，江蘇蘇甯銀行牽頭開(kāi)發(fā)的江蘇省反洗錢關注信息共享區塊鏈系統落地，工、農、中、建、交等國(guó)有大行江蘇省分行、招商、中信、民生等股份制行南京分行等接入系統； 

　　分布式應用DAPP，分布式市場DeMa都(dōu)有了重量級的應用，比如海伯利安地圖，等等。 

　　區塊鏈技術加速成(chéng)熟和實用化，王者之相畢現，毫無疑問將(jiāng)成(chéng)爲未來數字世界的基石技術。區塊鏈在構建分布式金融互聯網、分布式市場、分布式應用方面(miàn)進(jìn)展非常迅速，未來很快就有比特币之外的殺手級應用。 

　　5G，金融業門口的“野蠻人” 

　　金融停留在移動互聯網時代已經(jīng)太久，移動金融APP目前已經(jīng)讓消費者審美疲勞。目前的場景金融也大多沒(méi)什麼(me)新意，無外乎電子賬戶、貸款、結算等基本服務。5G，是可能(néng)會(huì)給金融服務帶來較大變革的突變型技術，目前全球移動通信用戶數爲56億，未來將(jiāng)有全新的5G金融形态，隻不過(guò)目前還(hái)在萌芽。 

　　5G的核心技術有頻譜共享、載波聚合、大規模MIMO、固定無線接入、網絡切片。5G數據傳輸速率最高可達10Gbit/s，用戶體驗速率達到100Mbit/s，比4G LTE快100倍。5G網絡延遲極低，低于1毫秒，5G爲30-70毫秒。5G支持超大網絡容量，提供千億設備的連接能(néng)力。網絡切片可以實現網絡資源的虛拟化。 

　　5G消息，是基于GSMARCS标準，支持文本、圖片、音視頻等多媒體格式，支持個人和個人之間的交互消息，也支持行業客戶與個人之間的交互消息。5G消息，可以和手機通訊錄完美結合，可以基于運營商的海量實名信息，确保對(duì)個人身份的識别。5G消息是手機協議棧的一部分，和微信不一樣(yàng)，用戶無需下載APP就可以使用5G消息。 

　　5G目前在銀行中的應用還(hái)比較淺層次。比如，建行主要在智能(néng)網點裡(lǐ)應用5G，比如金融太空艙、智能(néng)家居、共享空間直播、客戶成(chéng)長(cháng)互動、安防監控等。工行已經(jīng)向(xiàng)部分客戶試點推出5G消息服務，在短信頁面(miàn)就辦理銀行業務，涵蓋投資理财、辦卡、貸款、繳費、智能(néng)客服、網點預約等20餘項應用場景。工行客戶無需下載APP、打開(kāi)微信就可以完成(chéng)業務辦理。民生銀行(600016,股吧)重點通過(guò)5G提供APP端的服務語音導航，還(hái)提供财富講堂、财經(jīng)知識、子女教育、健康講座、稅務講解等等生活百科式的内容服務，民生銀行還(hái)通過(guò)5G提供賬戶信息即時通、大額轉賬、卡片激活、密碼管理、資産證明開(kāi)具等服務。 

　　傳統保險定損和理賠流程是比較繁瑣的，雖然已經(jīng)優化，但是從拍照片到聯系理賠專員最快也要2個小時，車主要打7、8個電話才能(néng)完成(chéng)理賠。衆安推出了“馬上賠”車險在線理賠，在一個視頻通話裡(lǐ)走完從報案、查勘、定損、交單、理算到核賠、結案全過(guò)程，最快可2分鍾下款。平安好(hǎo)車主APP推出“信任賠”，隻需車主將(jiāng)事(shì)故照片上傳APP，車主就可駕車離開(kāi)現場，在3分鍾之内獲得理賠款。 

　　運營商是對(duì)5G生态控制最深的角色，而且現在很多運營商都(dōu)有金融牌照和金融科技公司。5G是斷代技術的典型代表，一種(zhǒng)斷代技術的崛起(qǐ)，一定會(huì)伴随著(zhe)勢力版圖的重新劃分。從目前來看，5G消息對(duì)微信的颠覆已經(jīng)在路上，多媒體消息、社交、視頻和直播已經(jīng)完全不需要獨立的APP，而且移動運營商掌握海量的實名用戶的信息，5G時代客戶也完全不需要銀行APP就能(néng)辦理金融業務。如果說過(guò)去的十年，是電商金融時代，那麼(me)未來的十年有可能(néng)是5G金融的時代。5G就是金融業門口的“野蠻人”。 

　　展望2021年金融科技的模樣(yàng) 

　　金融科技對(duì)金融行業形态的改變之快，會(huì)超出我們的想象。 

　　純線上風控將(jiāng)成(chéng)爲曆史，線下物聯網技術將(jiāng)加速和線上風控融合，形成(chéng)線上線下一體的風控體系，加速物理世界融合數字世界，現在的物聯網動産質押、智能(néng)頭盔盡調、衛星小微風控都(dōu)是案例；在全球區塊鏈社區的強大支撐之下，比特币、以太坊2.0、FABRIC等區塊鏈的性能(néng)/隐私優化將(jiāng)堅定地進(jìn)行下去，分布式金融傳輸技術將(jiāng)加速發(fā)展，和跨鏈/側鏈等生态技術同步發(fā)展，將(jiāng)加速形成(chéng)以互聯網世界爲基礎的分布式金融互聯網生态，精簡一切金融中介和中間機構，讓金融回歸價值本源；5G將(jiāng)開(kāi)始大規模取代現有的金融服務渠道(dào)如網頁、APP、微信和小程序，也會(huì)讓機器和人，乃至機器和機器之間的金融交互成(chéng)爲可能(néng)。 

　　青山遮不住，畢竟東流去。